Taxa de juros: como comparar propostas sem cair em pegadinha

Comparar taxa de juros parece fácil: a menor ganha. O problema é que uma proposta fala em “% ao mês”, outra em “% ao ano”, e uma terceira esconde tarifas que não aparecem na taxa. Para comparar de verdade, você precisa de três passos: mesmo período, juros compostos e CET.

Por que não dá para comparar taxa ao mês com taxa ao ano?

Porque são réguas diferentes. “1,9% ao mês” e “25% ao ano” podem parecer coisas distintas, mas talvez sejam quase o mesmo custo. Antes de comparar, converta tudo para o mesmo período: ou tudo ao mês, ou tudo ao ano.

E a conversão não é uma simples multiplicação por 12. É aí que entram os juros compostos.

Como converter taxa ao mês em taxa ao ano?

Crédito no Brasil é cobrado em juros compostos: os juros de um mês entram na dívida e, no mês seguinte, também pagam juros. É o famoso “juros sobre juros”.

A fórmula de conversão é:

taxa anual = (1 + taxa mensal)^12 − 1
taxa mensal = (1 + taxa anual)^(1/12) − 1

Exemplo: 2% ao mês em taxa anual

1. Some 1 à taxa: 1 + 0,02 = 1,02
2. Eleve a 12 (os 12 meses): 1,02^12 = 1,2682
3. Tire 1: 1,2682 − 1 = 0,2682
4. Resultado: 26,82% ao ano

Se você multiplicasse 2% × 12, chegaria a 24%, quase 3 pontos a menos. Numa dívida de R$ 1.000 parada por um ano a 2% ao mês, o saldo vira R$ 1.268,24, e não R$ 1.240.

O caminho inverso funciona igual: 12% ao ano equivalem a cerca de 0,95% ao mês, e não a 1%.

Quer ver os juros compostos trabalhando mês a mês? Use a calculadora de juros compostos. Ela mostra o efeito pelo lado do investimento, mas a matemática da dívida é a mesma. A explicação completa está em juros compostos.

O que é o CET e por que ele vale mais que a taxa?

A taxa de juros é só uma parte do preço. Um empréstimo também pode ter IOF (imposto), tarifa de cadastro, seguro e outras despesas.

O CET (Custo Efetivo Total) junta tudo isso numa taxa só. Pela Resolução CMN 4.881/2020, ele deve considerar juros, tarifas, tributos, seguros e outras despesas ligadas à operação, e o banco tem de informá-lo na oferta e no contrato, ao mês e ao ano.

Exemplo simples: a proposta A tem juros de 1,8% ao mês e CET de 2,3%; a proposta B tem juros de 1,9% e CET de 2,1%. A B parece mais cara pela taxa, mas é mais barata de verdade, porque cobra menos extras. Saiba mais em o que é CET.

Onde vejo a taxa de juros de cada banco?

O Banco Central publica, toda semana, a taxa média de cada instituição em cada tipo de crédito, já com os encargos, em ordem da menor para a maior. É grátis e não precisa de cadastro:

1. Acesse bcb.gov.br/estatisticas/txjuros (página “Taxas de juros”).
2. Escolha Pessoa física e o tipo de crédito: crédito pessoal não consignado, consignado INSS, aquisição de veículos, cheque especial, cartão rotativo e outros.
3. Escolha o período (a semana).
4. Veja a lista com a taxa ao mês e ao ano de cada banco.

Para ter uma ideia do tamanho das diferenças, veja os extremos de algumas modalidades de pessoa física na semana de 2 a 8 de outubro de 2026:

Tipo de crédito	Menor taxa	Maior taxa
Consignado INSS	1,50% ao mês	2,16% ao mês
Aquisição de veículos	0,61% ao mês	3,43% ao mês
Cheque especial	2,18% ao mês	8,57% ao mês
Cartão de crédito rotativo	0,04% ao mês	24,99% ao mês

Dois cuidados ao usar o ranking:

• São médias dos contratos já fechados. O Banco Central avisa que a taxa muda de cliente para cliente, conforme cadastro, entrada e garantias.
• Instituições com pouquíssimos contratos podem aparecer com taxa muito baixa ou muito alta. Olhe também os grandes bancos e o seu próprio.

Como comparar duas propostas na prática?

Use esta ordem:

1. Peça por escrito a taxa de juros e o CET, ao mês e ao ano.
2. Converta tudo para o mesmo período, com a fórmula de juros compostos.
3. Compare o CET, não a taxa nem a parcela.
4. Compare o total pago (parcela × número de parcelas) com o valor que você recebe.
5. Confira o ranking do Banco Central: se a proposta está muito acima da média do seu banco, negocie ou procure outro.

Uma parcela menor nem sempre é um negócio melhor: muitas vezes ela só vem de um prazo maior, com mais juros no total. Para testar, use o simulador de empréstimo pessoal ou, no caso de carro e moto, o simulador de financiamento de veículo.

Qual crédito costuma ter juros menores?

Em geral, quanto mais garantia o banco tem, menor a taxa. O consignado (parcela descontada do salário ou do benefício) e o financiamento de veículo (o bem fica em garantia) costumam ficar bem abaixo do cheque especial e do rotativo do cartão, como mostra a tabela acima.

Se você está pagando cheque especial ou rotativo, trocar essa dívida por uma mais barata pode economizar muito. Veja os caminhos em como sair das dívidas e em empréstimo consignado.